“2、3年后風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)的實(shí)施才會(huì)在我國銀行業(yè)中真正熱起來。”這是業(yè)界專家對風(fēng)險(xiǎn)管理較為樂觀的預(yù)測。自新巴塞爾協(xié)議后，“風(fēng)險(xiǎn)管理”引起了全球銀行業(yè)的大討論。特別是，近期我國銀監(jiān)會(huì)也發(fā)布了《商業(yè)銀行資本充足率管理辦法》，記者采訪中發(fā)現(xiàn)，盡管一些大型銀行已經(jīng)制定了風(fēng)險(xiǎn)管理實(shí)施規(guī)劃，但具體的實(shí)施步驟一般還沒有排上日程；而一些風(fēng)險(xiǎn)管理的首嘗螃蟹者在實(shí)施中也遭遇到數(shù)據(jù)、應(yīng)用起點(diǎn)以及管理文化等三重門的障礙。

數(shù)據(jù)門

      “所謂銀行就是基于風(fēng)險(xiǎn)處理能力而盈利的組織”。花旗銀行前董事長瑞斯頓此句一語道破了風(fēng)險(xiǎn)管理能力就是銀行的核心能力。從本質(zhì)上講，銀行的經(jīng)營目的就是在可控的風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)獲得最大的利潤，這里所說的風(fēng)險(xiǎn)并不是越小越好。面對日益多元與波動(dòng)的全球金融市場，現(xiàn)代銀行必須學(xué)習(xí)在更為復(fù)雜的風(fēng)險(xiǎn)環(huán)境中生存。從國外金融業(yè)的實(shí)踐來看，現(xiàn)代商業(yè)銀行管理風(fēng)險(xiǎn)的普遍原則是：不消極回避風(fēng)險(xiǎn)，而是積極地度量風(fēng)險(xiǎn)、管理風(fēng)險(xiǎn)，并通過合理地承受風(fēng)險(xiǎn)來獲取與風(fēng)險(xiǎn)相匹配的風(fēng)險(xiǎn)回報(bào)。

      現(xiàn)代銀行面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)可以歸納為政策及法規(guī)風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)和市場風(fēng)險(xiǎn)等等。其中可用信息化手段量化的風(fēng)險(xiǎn)是信用風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)和市場風(fēng)險(xiǎn)。簡單地說風(fēng)險(xiǎn)管理就是對銀行業(yè)務(wù)中的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行確認(rèn)、量化、報(bào)告、預(yù)警的一個(gè)過程；用信息技術(shù)語言來說，風(fēng)險(xiǎn)管理就是用一個(gè)科學(xué)的方法建立風(fēng)險(xiǎn)管理的模型，對數(shù)據(jù)進(jìn)行整理、加工、展現(xiàn)、挖掘的一個(gè)詳細(xì)數(shù)據(jù)處理過程。數(shù)據(jù)源的完整性和可用性在很大程度上影響著數(shù)據(jù)分析的精確度。“目前國內(nèi)銀行在推進(jìn)風(fēng)險(xiǎn)管理過程中，數(shù)據(jù)問題將是實(shí)際遭遇的最大技術(shù)障礙，包括怎樣獲得所需數(shù)據(jù)？數(shù)據(jù)的可靠性、完整性和一致性等等。”就此問題，銀監(jiān)會(huì)國際部羅平曾表示：在風(fēng)險(xiǎn)管理體系中，IT技術(shù)的支持作用已經(jīng)非常全面；但該體系所需要的一些基本數(shù)據(jù)，國內(nèi)銀行并不能提供出來，這給風(fēng)險(xiǎn)的量化造成了極大困擾。中信實(shí)業(yè)銀行總行信息技術(shù)部林麗總經(jīng)理表示，在該行第三代銀行業(yè)務(wù)系統(tǒng)實(shí)施的一年半時(shí)間中，是最為繁重和艱難的客戶數(shù)據(jù)的整理與清洗工作，但這項(xiàng)工作對日后業(yè)務(wù)開展、風(fēng)險(xiǎn)管理的作用非常大。

      NCR Teradata金融業(yè)務(wù)首席顧問李劍祿對此分析說，目前國內(nèi)銀行的應(yīng)用系統(tǒng)還多是操作型系統(tǒng)；而不是以分析型導(dǎo)向的系統(tǒng)，這兩種系統(tǒng)所需要的數(shù)據(jù)差別很大。目前國內(nèi)銀行所進(jìn)行的數(shù)據(jù)收集僅僅是在滿足一些操作與服務(wù)型業(yè)務(wù)的進(jìn)行。美國賽仕軟件中國區(qū)商務(wù)解決方案及服務(wù)總監(jiān)張曉軍說，目前國內(nèi)銀行在數(shù)據(jù)大集中與風(fēng)險(xiǎn)管理方面存在兩大認(rèn)識(shí)誤區(qū)。首先，不是只有做完數(shù)據(jù)大集中，才能進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理；其次，也不是完成了數(shù)據(jù)大集中，實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)管理的基礎(chǔ)就完美了。實(shí)際上，數(shù)據(jù)可分三個(gè)層次，第一層次是信息、第二個(gè)層次是知識(shí)、第三個(gè)層次才是決策。數(shù)據(jù)的收集只是初始步驟，而數(shù)據(jù)質(zhì)量的深加工則是一個(gè)循環(huán)反復(fù)的過程，不可能是一蹴而就。

應(yīng)用起點(diǎn)門

      由于我國銀行用戶在風(fēng)險(xiǎn)管理方面起步較晚，再加上外部環(huán)境與制度上的原因，導(dǎo)致各大銀行明顯缺少懂得風(fēng)險(xiǎn)管理理念、風(fēng)險(xiǎn)度量和管理技術(shù)的人才。當(dāng)前一些大型銀行在風(fēng)險(xiǎn)管理體系方面的運(yùn)作情況大體是都成立了風(fēng)險(xiǎn)管理相應(yīng)負(fù)責(zé)部門、并有專門的人員針對國際風(fēng)險(xiǎn)管理進(jìn)行初期的調(diào)查和學(xué)習(xí)。

      針對風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)的實(shí)施，國內(nèi)銀行用戶當(dāng)前幾乎都在思考同一個(gè)問題，即“我們銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理體系從哪里開始著手建立？”一個(gè)好的風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)需要一個(gè)具備前瞻性的基礎(chǔ)，如先建立聚集有效信息的數(shù)據(jù)中心，奠定風(fēng)險(xiǎn)分析的基礎(chǔ)；然后在數(shù)據(jù)中心的基礎(chǔ)上搭建一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)分析平臺(tái)，其中包括風(fēng)險(xiǎn)模型庫和量化分析器，人們可以根據(jù)需要新增、調(diào)整風(fēng)險(xiǎn)模型，并根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)模型對風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行識(shí)別和度量；最后利用分析平臺(tái)提供的分析度量服務(wù)在各業(yè)務(wù)系統(tǒng)中進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)控制。風(fēng)險(xiǎn)控制模型的關(guān)鍵是量化和控制流程，定義好量化算法和控制流程，技術(shù)實(shí)現(xiàn)就不存在問題了，找到適合我國國情的算法和流程需要長期的經(jīng)驗(yàn)積累，需要反復(fù)論證。

      復(fù)旦金仕達(dá)金融事業(yè)部銀行產(chǎn)品部總監(jiān)王習(xí)平說，“當(dāng)前國內(nèi)銀行用戶中形成完整風(fēng)險(xiǎn)管理體系的不多”。他認(rèn)為，風(fēng)險(xiǎn)系統(tǒng)建設(shè)是個(gè)循序漸進(jìn)的過程，各大銀行可以根據(jù)自身特色，從主到次選擇各類風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行規(guī)劃實(shí)施。信用風(fēng)險(xiǎn)是目前我國銀行面臨的最大風(fēng)險(xiǎn)，新巴塞爾協(xié)議采用標(biāo)準(zhǔn)法和內(nèi)部評級法來評價(jià)信用風(fēng)險(xiǎn)。我國銀行管理信用風(fēng)險(xiǎn)的能力還比較弱，仍存在使用“一逾兩呆“的貸款分類法，由于缺乏外部評級機(jī)構(gòu)，評價(jià)信用風(fēng)險(xiǎn)的標(biāo)準(zhǔn)法也難以實(shí)施，而構(gòu)建內(nèi)部評級法是我國銀行當(dāng)務(wù)之急，完善信用模型、建立自己的評價(jià)體系，這也是國際通行的做法。市場風(fēng)險(xiǎn)將是我國銀行今后面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)，市場風(fēng)險(xiǎn)的衡量和控制，在國際銀行界有著一套比較成熟的方法，依托于現(xiàn)代金融工程理論的風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值法ValueAtRisk (VaR)、風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整的資本收益率Risk Adjusted Rettlrnon Capital（RaRoc）被廣泛運(yùn)用。

      “通過風(fēng)險(xiǎn)管理改造部門級的流程、系統(tǒng)和應(yīng)用之后，再進(jìn)行企業(yè)級的集中風(fēng)險(xiǎn)管理。”相比之下，張曉軍的建議操作性更強(qiáng)。他說，對于風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)的起步，美國賽仕軟件的建議是，銀行用戶首先必須制定出一個(gè)規(guī)劃，這個(gè)規(guī)劃可以很宏觀；其次，不必將風(fēng)險(xiǎn)管理神秘化。銀行內(nèi)部業(yè)務(wù)中早已有一些手工或半自動(dòng)化的手段在進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理，只是這種方法很主觀，僅被少數(shù)有經(jīng)驗(yàn)的人員掌握。對國內(nèi)銀行來說，風(fēng)險(xiǎn)管理最可行的實(shí)踐方法就是從所有銀行業(yè)務(wù)中確定出一個(gè)最需要快速改變的環(huán)節(jié)，然后就該環(huán)節(jié)進(jìn)行相應(yīng)的基于風(fēng)險(xiǎn)管理的改造。中國建設(shè)銀行內(nèi)部統(tǒng)計(jì)工作中使用的非現(xiàn)場系統(tǒng)就是一個(gè)很典型的例子。再次，銀行用戶應(yīng)該馬上嘗試通過一定的技術(shù)手段對目前銀行業(yè)務(wù)中的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行評估。

管理文化門

      “在中國，銀行實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)管理將是一個(gè)長時(shí)間的過程。它涉及到一個(gè)金融機(jī)構(gòu)考核基礎(chǔ)、管理文化的改變，即銀行的風(fēng)險(xiǎn)策略是什么，是從手續(xù)費(fèi)、利差等相對風(fēng)險(xiǎn)很低的業(yè)務(wù)賺錢還是按市場環(huán)境變化從延伸的晚風(fēng)險(xiǎn)業(yè)務(wù)中獲取利潤。”李劍祿眼中的風(fēng)險(xiǎn)管理實(shí)施聯(lián)系著銀行企業(yè)文化、管理文化的重塑，涉及各個(gè)部門、各項(xiàng)業(yè)務(wù)、各種產(chǎn)品的全方位風(fēng)險(xiǎn)管理理念。全國銀行業(yè)中，企業(yè)文化的變化以及內(nèi)部報(bào)告和披露是很敏感的。一直以來，銀行都不愿公開虧損問題。然而為給內(nèi)部增長報(bào)告提供支持，以使操作風(fēng)險(xiǎn)在未來得到有效管理，這樣的一種企業(yè)文化必須有所改變。否則，銀行將不得不借助寥寥無幾的數(shù)據(jù)和大量假設(shè)來計(jì)算自己的操作風(fēng)險(xiǎn)。

      這方面國際先進(jìn)銀行幾十年的最佳實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)或許值得國內(nèi)銀行業(yè)借鑒。他們已經(jīng)在風(fēng)險(xiǎn)管理方面構(gòu)建成了一個(gè)完整的風(fēng)險(xiǎn)管理體系，其風(fēng)險(xiǎn)管理的范圍，就地理概念而言，覆蓋其全球范圍內(nèi)面臨的所有可控風(fēng)險(xiǎn)；就業(yè)務(wù)流程而言，貫穿銀行業(yè)務(wù)的整個(gè)過程，并且利用大量的數(shù)據(jù)模型等工具對風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行實(shí)時(shí)和定量的分析，在整體上提高了銀行對風(fēng)險(xiǎn)的承受能力，并獲取相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)回報(bào)。信用風(fēng)險(xiǎn)管理的理念決定了商業(yè)銀行在經(jīng)營管理中過程中的信用風(fēng)險(xiǎn)管理的行為模式，它滲透到銀行業(yè)務(wù)的各個(gè)環(huán)境，普及到銀行內(nèi)的各個(gè)員工，在商業(yè)銀行經(jīng)營管理中占有十分重要的地位。

      同時(shí)，國外商業(yè)銀行在風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制方面已經(jīng)形成了一整套完善的系統(tǒng)，其中包括：一、風(fēng)險(xiǎn)甄別系統(tǒng)；二、風(fēng)險(xiǎn)報(bào)險(xiǎn)系統(tǒng)。主要進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警，傳遞風(fēng)險(xiǎn)信息并建立風(fēng)險(xiǎn)資料庫；三、風(fēng)險(xiǎn)決策系統(tǒng)。確立、行使風(fēng)險(xiǎn)管理原則，制定風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)以及避險(xiǎn)策略等職能；四、風(fēng)險(xiǎn)避險(xiǎn)系統(tǒng)。具體實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避行為，對風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行再分配或轉(zhuǎn)移；五、全程監(jiān)控系統(tǒng)。對風(fēng)險(xiǎn)管理全過程進(jìn)行全面監(jiān)理和控制，并做出風(fēng)險(xiǎn)管理評估報(bào)告。

結(jié)束語

      隨著我國WTO時(shí)間表的推進(jìn)，在金融全球化，市場的波動(dòng)性增強(qiáng)的趨勢下、銀行業(yè)面臨的風(fēng)險(xiǎn)環(huán)境瞬息萬變，加強(qiáng)信用風(fēng)險(xiǎn)管理已經(jīng)是我國國有商業(yè)銀行業(yè)所面臨的當(dāng)務(wù)之急。隨著北京市商業(yè)銀行選擇MISYS和新利軟件集團(tuán)組合，作為其“資金風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)”和“國際結(jié)算系統(tǒng)”軟件的方案提供者，成為中國第一家采用國際先進(jìn)手段來管理外幣資金和國際業(yè)務(wù)的中國城市商業(yè)銀行，相信未來會(huì)有越來越多的中小銀行也會(huì)破除種種重門，開始啟動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)。

背景資料

      巴賽爾協(xié)議自1988年頒布以來，已經(jīng)成為全球銀行普遍認(rèn)可的國際慣例與游戲規(guī)則。從1999年開始，為了適應(yīng)銀行業(yè)務(wù)發(fā)展不斷變化的要求，巴賽爾銀行監(jiān)管委員會(huì)開始對原協(xié)議進(jìn)行修改，至今已發(fā)布了三次征求意見稿。新的巴賽爾協(xié)議提供了相對比較完整的銀行內(nèi)部全面風(fēng)險(xiǎn)管理體系，形成了最低資本要求、監(jiān)督檢查與市場紀(jì)律三大支柱，與包括信貸風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)在內(nèi)的資本充足率計(jì)算框架。

      針對信貸風(fēng)險(xiǎn)提出了內(nèi)部評級法，并且將內(nèi)部評級法分為初級法與高級法。風(fēng)險(xiǎn)管理水平不同的銀行能夠根據(jù)自身的情況選用標(biāo)準(zhǔn)法、初級或高級法，使得整體框架更加靈活、完整與科學(xué)。新的巴賽爾協(xié)議主要是針對“十國集團(tuán)”成員國的“國際活躍銀行”，因此對于非協(xié)議針對范圍內(nèi)的銀行沒有約束力。特別是對于包括中國在內(nèi)的發(fā)展中國家來說，其銀行業(yè)本身基礎(chǔ)比較薄弱，風(fēng)險(xiǎn)管理能力距離世界領(lǐng)先的銀行還有相當(dāng)?shù)牟罹啵瑹o法在短期內(nèi)具備實(shí)施新協(xié)議的實(shí)力。